Холдинг в Андорре и французский налог: 123 bis, 209 B, 238 A и фактическое управление
- Обновлено
- La rédaction
Краткий ответ
Андорранский холдинг, которым владеют из Франции, попадает под французские правила о структурах с льготным налоговым режимом (123 bis, 209 B, 238 A) и о фактическом управлении. Анализ меняет только реальное, документально подтверждённое проживание за пределами Франции.
Почему эта страница важнее всего
Большинство материалов об андорранских холдингах рассказывают об освобождении от налога и на этом останавливаются. Для налогоплательщика, связанного с Францией, результат определяет французская часть. Ниже — механизмы, которые нужно знать, без искажений.
Четыре французских механизма
| Механизм | Кого касается | Принцип |
|---|---|---|
| Ст. 123 bis CGI | Налоговый резидент Франции, владеющий не менее 10 %проверено 12.10.2026 иностранной структуры с льготным налоговым режимом, основные активы которой финансовые | Доходы структуры могут облагаться во Франции так, как если бы они были распределены |
| Ст. 209 B CGI | Французская компания на IS, владеющая иностранной дочерней структурой с льготным режимом | Прибыль дочерней структуры может облагаться во Франции |
| Ст. 238 A CGI | Платежи в структуру с льготным налоговым режимом | Определяет льготный режим (налог более чем вдвое ниже французского) и переносит бремя доказывания на вычет расходов |
| Злоупотребление правом и фактическое управление | Любая структура без экономического содержания | Переквалификация, налогообложение по месту фактического принятия решений |
Является ли Андорра «льготным режимом»?
Понятие статьи 238 A сравнивает фактически уплаченный налог с тем, который был бы уплачен во Франции. Общая андорранская ставка составляет 10 %проверено 09.10.2026, французская — 25 %проверено 09.10.2026, то есть разрыв превышает половину французской ставки. Поэтому риск квалификации нужно серьёзно оценить, как только во владельческой цепочке появляется французское лицо или компания. Точный расчёт зависит от налоговой базы и применяемых режимов и выполняется в каждом случае отдельно.
Полезное уточнение: Андорра не входит во французский список государств и территорий, не сотрудничающих с Францией (приказ от 15 апреля 2026 года, 11 образований). Быть «льготным» в смысле статьи 238 A и быть «не сотрудничающим» — два разных понятия.
Работающий случай: реальный переезд
Если акционер перенёс налоговое местожительство за пределы Франции, критерий домицилирования из статьи 4 B CGI и налоговая конвенция Франция–Андорра определяют резидентство. Тогда досье должно быть безупречным: выезд из Франции, формальности и налог на выход (exit tax), если доли участия превышают 800 000 €проверено 09.10.2026.
Случай, который не работает: остаться во Франции
Андорранский холдинг, которым владеет налоговый резидент Франции и которым он продолжает управлять из Франции, соединяет в себе все риски: налогообложение дивидендов во Франции (по единому фиксированному налогу PFU, ставка которого была повышена законом о финансировании социального обеспечения на 2026 год), применение статьи 123 bis, фактическое управление во Франции, злоупотребление правом. Никакая устойчивая налоговая выгода не оправдывает этот риск.
Что действительно защищает
- Реальное проживание с доказательствами присутствия и центра жизненных интересов.
- Решения, действительно принимаемые в Андорре: см. реальное присутствие и фактическое управление.
- Документально подтверждённое экономическое обоснование холдинга.
- Досье доказательств для освобождения от налога на участия.
- Ежегодный пересмотр консультантом, знающим законодательство обеих стран.
Проверки со стороны Андорры
Андорранская администрация также проверяет резидентство: см. налоговый контроль и андорранское резидентство.
Основное руководство: холдинг в Андорре.
Рассчитайте свой случай
Бесплатные калькуляторы, построенные на официальных значениях с этой страницы.
- Симулятор андоррского холдинга: освобождение дивидендов от участияВыполняет ли ваш дивиденд условия освобождения? Сэкономленный налог и сохранённая чистая сумма.Открыть
- Стоимость работника и налог на прибыль организаций в Андорре: калькуляторВзносы работодателя, чистая сумма до налогов и налог на прибыль компании.Открыть
- Тест: какой статус резидента в Андорре вам подходит?Несколько вопросов и чёткая подсказка, какой статус выбрать.Открыть
Частые вопросы
Может ли статья 123 bis CGI применяться к андорранскому холдингу?
Она может применяться к налоговому резиденту Франции, который владеет не менее 10 % иностранной структуры с льготным налоговым режимом, основные активы которой финансовые. Всё зависит от фактических обстоятельств.
Является ли Андорра налоговым раем для Франции?
Андорры нет в списке ETNC по приказу от 15 апреля 2026 года, но её общая ставка 10 % ниже половины французской ставки 25 %, что создаёт риск применения льготного налогового режима.
Может ли французская компания владеть андорранской дочерней компанией?
Да, но статья 209 B может облагать прибыль дочерней компании во Франции, если она относится к льготному режиму и выполнены условия контроля.
Чем грозит управление холдингом из Франции?
Налогообложением во Франции по признаку фактического управления, применением антиабузивных правил и, в серьёзных случаях, злоупотреблением правом.
Читать дальше
- Холдинг в Андорре: полное руководство (налоги, освобождение, создание, риски для Франции)
- Субстанция и фактическое управление андоррской компанией: на что смотрит администрация
- Выезд из Франции для налогового резидентства в Андорре: налоговый домициль
- Exit tax: руководители и акционеры, покидающие Францию ради Андорры
- Налоговая проверка андоррского резидента: что может проверить Франция
Официальные источники
Эта информация носит общий характер и не является персональной юридической, налоговой или финансовой консультацией. Она проверена на указанную дату и может измениться.